Los seguros aéreos: los seguros de aerolíneas y operadores aéreos

Mª JESÚS GUERRERO LEBRÓN
Madrid, Marcial Pons, 2009, 151 páginas
ISBN 978-84-9768-667-9

La profesora Guerrero Lebrón desarrolla esta exposición monográfica en dos partes: una, dedicada a la exposición del sujeto asegurador y de sus etapas históricas; otra, más extensa, en la que se ocupa de analizar el contenido de las diversas especies contractuales.

Se hace una formulación amplia de los seguros áereos, contemplando no sólo los seguros que ofrecen cobertura aseguradora a las aeronaves dedicadas al transporte y a los riesgos relacionados con esta actividad, sino también a los riesgos derivados de la llamada «aviación general».

La autora subraya la importancia de las pólizas en las que se documentan los contratos de seguros aéreos, ya que, procedentes de la práctica aseguradora sajona o siendo adaptaciones españolas inspiradas en la misma, facilitarán la posibilidad de reaseguro o de formas de colaboración (coaseguro) en un mercado dominado por las grandes empresas norteamericanas o inglesas.

La autora examina los problemas que plantean algunas cuestiones, como es la del valor que, como requisito o como documento probatorio, tiene la póliza.También se ocupa de algunas cuestiones que es preciso abordar para lograr el reforzamiento de la acción directa y la necesidad de coordinar más rigurosamente los ámbitos de la aplicación de los reglamentos comunitarios dedicados a regular el régimen de responsabilidad del transporte áereo y su seguro obligatorio, así como la ausencia de un régimen de responsabilidad extracontractual armonizado.

Este libro resulta oportuno para cubrir un sector del seguro en el que no abundan los trabajos monográficos. La obra proporciona a todo interesado en el sector las claves necesarias para la aplicación de las normas en una realidad normativa en la que confluyen normas de origen internacional, comunitarias y nacionales.

Control de riesgos legales en la empresa
ALAIN CASANOVAS YSLA
Madrid, Grupo Difusión, cop. 2008, 162 páginas
ISBN 978-84-96705-62-2

El autor aborda la manera de acometer el control de los riesgos legales de la empresa, a pesar de la complejidad normativa que el tema plantea. Constituye, pues, una de las primeras obras en lengua española sobre esta materia, cuya estructura y mensajes calarán, sin duda, en los estudios posteriores. Su orientación práctica la convierte en una guía muy didáctica y de utilidad evidente no sólo para los abogados de empresa, internos o externos, sino también para las instancias de control y gestores de la empresa en general.

Se recogen en esta publicación las conclusiones alcanzadas observando y colaborando con buen número de organizaciones empresariales de perfiles y sectores diversos, en relación con el control de riesgos legales. De cada una de ellas se extraen conclusiones prácticas con las tendencias normativas doctrinales o jurisprudenciales. Es ésta, por lo tanto, una obra práctica orientada a auxiliar a la empresa en la difícil tarea de mantener un control efectivo de sus riesgos legales -considerados éstos en la amplia acepción anglosajona de los términos legal o law, materia escasa de literatura.

Esta obra, pionera en la materia, analiza de forma sistemática la función jurídica interna y su vinculación con el resto de áreas funcionales, incluyendo las relacionadas con el control interno. Se exponen también los procedimientos y herramientas que potencian la proactividad de su labor y permiten confeccionar un cuadro de mando legal sobre la base de informaciones objetivas.

Contabilidad y análisis de cuentas anuales de entidades aseguradoras (Plan contable de 24 de julio de 2008)
ÁNGEL LINARES PEÑA / GONZALO LINARES MONGE
Madrid. FUNDACIÓN MAPFRE, 2009 Cuaderno nº 144, 590 páginas
ISBN 978-84-9844-140-6

El presente libro está estructurado conforme a los diversos capítulos del plan de contabilidad, desarrollando y complementando los temas que los autores han considerado más interesantes.

Esta obra facilita la aplicación práctica, no sólo por las referencias normativas que recoge, además de la exposición teórica de los distintos temas, sino por los numerosos ejemplos prácticos que incorpora.

Los autores apuntan en el libro que la motivación de la nueva normativa no es tanto de pura técnica contables, sino más bien de competencia entre mercados. Para los autores, el nuevo entorno contable no se limita a una modificación sobre le registro de las operaciones, sino que implica todo un cambio de filosofía.

No pretende ser éste un texto definitivo que abarque de forma exhaustiva todas las cuestiones referentes a un tema tan amplio como la contabilidad o el análisis de cuentas anuales de entidades aseguradoras, sino que simplemente aspira a facilitar a quien pueda interesar el acceso a lo tratado en el plan de contabilidad y a ser un paso más en esta materia.

Bases técnicas dinámicas del Seguro de Dependencia en España. Una aproximación en campo discreto
EDUARDO SÁNCHEZ DELGADO
2009 Cuaderno nº 142, 229 páginas
ISBN 978-84-9844-161-1

Desde una perspectiva puramente técnica, la ciencia actuarial ha aportado asimismo diferentes trabajos sobre tarificación en España, en los que se desarrollan modelos de cálculo de la dependencia. Con frecuencia, los parámetros que intervienen en el proceso de cálculo no están, desgraciadamente, basados en la experiencia existente sobre el fenómeno que se pretende analizar. Esto podría provocar una pérdida en la fiabilidad de los resultados obtenidos y, por consiguiente, una desconfianza en la aplicabilidad de las tarifas que se derivan de esos estudios, en los que, además, tampoco se obtienen resultados de acuerdo con la graduación de la dependencia definida en la nueva Ley. Este libro mejora estos dos aspectos.

El principal objetivo de esta publicación es la obtención de un sistema de tarificación de la gran dependencia en campo discreto, para España, basado en los datos disponibles en nuestro país y de acuerdo con la graduación de la dependencia establecida en la Ley de Dependencia. Asimismo, el sistema de tarificación propuesto es dinámico, al considerar no sólo la situación estática correspondiente al momento actual, sino también al incorporar modelados de tendencia sobre las estadísticas de partida, para así valorar de forma dinámica el fenómeno de la dependencia.

Para conseguir este objetivo, en el libro, inicialmente, se realiza un análisis descriptivo de los principales sistemas de tarificación existentes de la dependencia, centrándose el resto del trabajo en el modelo conocido como incidencia/renta bajo una aproximación en campo discreto.

Con respecto a la mortalidad de los grandes dependientes, dada la escasez de datos en España, se realiza un estudio de coherencia entre distintas estadísticas internacionales y se adaptan los datos a nuestro país, ajustándolos a partir de diferentes procedimientos de ajuste de la sobremortalidad.

Con toda la información disponible se construye una tarifa de primas, por años de calendario, para un seguro de gran dependencia y se realiza un análisis de sensibilidad de las distintas variables que intervienen en el modelo de cálculo.

La ventaja que tiene la obtención de tarifas del seguro de dependencia, a partir de bases técnicas dinámicas, con la consideración del tiempo de calendario, es que permiten minimizar la aplicación de las cláusulas de revisión de primas en las pólizas y dar una mayor validez temporal a las estadísticas de partida que se utilicen en la tarificación de estos seguros.

Transferencia alternativa de riesgos en el Seguro de Vida: titulización de riesgos aseguradores
FRANCISCO SEBASTIÁN CASTRO
Madrid, FUNDACIÓN MAPFRE, 2009 Cuaderno nº 141, 245 páginas
ISBN 978-84-9844-162-5

La obra aborda de forma específica las operaciones de titulización originadas en el seguro de Vida. En la última década se ha producido una fuerte aceleración en el crecimiento de los mercados crediticios, y en especial en las operaciones de titulización. Esta dinámica ha afectado a todos los ámbitos del sector financiero y, naturalmente, el sector asegurador no es ajeno a ella. Los aseguradores desempeñan un papel muy destacado como inversores en notas de titulización, y además han empezado a ejecutar transacciones en las que el objeto de la titulización es propio de la actividad aseguradora.

Francisco Sebastián Castro es experto nacional destacado para el sector financiero en la Dirección General de Competencia de la Comisión Europea (en Bruselas) e inspector de seguros del Estado en España.

Riesgo de negocio ante asegurados con múltiples contratos
MONTSERRAT GUILLÉN ESTANY / ANA MARÍA PÉREZ-MARÍN
Madrid, FUNDACIÓN MAPFRE, 2009 Cuaderno nº 140/118 páginas
ISBN 978-84-9844-162-8

Fidelizar a los asegurados es uno de los principales retos a los que se enfrentan las aseguradoras debido a la creciente competitividad del mercado en el que operan. Las fluctuaciones en el volumen de negocio y márgenes ocasionados por este entorno competitivo suponen un riesgo para la compañía de seguros, denominado riesgo de negocio, que adquiere una relevancia creciente como parte del riesgo operacional. La gestión del riesgo de negocio ante asegurados con múltiples contratos implica analizar la relación entre el cliente y la compañía en todas sus dimensiones. De esta forma, se tiene en cuenta la dependencia de los factores de riesgo existentes en las pólizas suscritas por un mismo asegurado, que es ignorada en muchas de las técnicas de tarificación utilizadas en la práctica y en el cálculo del riesgo para medir la solvencia.

En este trabajo se ha llevado a cabo un estudio empírico con información de las diferentes pólizas de un cliente y de un hogar para aproximar sus respectivos valores. En primer lugar, se ha analizado el comportamiento de cancelación en asegurados que suscriben pólizas de distintos ramos en una misma entidad. Si bien el sector ha apostado tradicionalmente por gestionar de forma separada sus distintos ramos, en la actualidad, el avance de las técnicas actuariales permite una visión integral del riesgo suscrito en distintas pólizas y por distintos individuos pertenecientes a un mismo hogar.

En concreto, esta obra trata los siguientes puntos:

• Estudio de los factores asociados a una mayor o menor riesgo de cancelación en asegurados con varias pólizas.
• Análisis del riesgo de negocio a través de tres estimaciones: 1) probabilidad de cancelación de pólizas, 2) duración de vida del cliente y 3) valor del cliente.
• Análisis del riesgo como posible pérdida de valor histórico, de valor esperado y de valor potencial.
• Aproximación a la cuantificación del riesgo de negocio para la compañía en función de los dos parámetros estimados: probabilidad de cancelación y valor del cliente.

Del mismo modo, este trabajo abre las puertas al diseño de estrategias de retención para los segmentos de la cartera identificados en función del valor y el riesgo de cancelación.

Por último, este trabajo puede servir de punto de partida para el estudio simultáneo del comportamiento del asegurado en las distintas pólizas contratadas con un mismo asegurador, con el objetivo de ver la interrelación entre los acontecimientos que afecten a alguno de estos contratos y que a su vez incidan en las decisiones del cliente respecto al resto de pólizas contratadas.

Optimización económica del reaseguro cedido: modelos de decisión
JOSEFINA RODRÍGUEZ MONDRAGÓN
Madrid, FUNDACIÓN MAPFRE, 2009 Cuaderno nº 139/298 páginas
ISBN 978-84-9844-160-4

Este trabajo analiza el problema al que se enfrenta una compañía de seguros que quiere colocar contratos de reaseguro en términos óptimos, es decir, transfiriendo una parte de su riesgo a otra compañía sin tener que renunciar por ello a un nivel adecuado de rentabilidad.

Se presenta el análisis de un problema de reaseguro cuyo objetivo es ayudar a un asegurador a elegir el mejor contrato posible. Para ello se realiza una revisión de las soluciones existentes y se propone una solución, estructurándolo como un problema de decisión. Para resolverlo, es necesario seleccionar un modelo para los datos y construir la distribución previa de los parámetros del modelo y la función de utilidad para evaluar las consecuencias de los diferentes contratos.

Los problemas actuariales son por naturaleza problemas en ambiente de incertidumbre; basta pensar en la probabilidad de ocurrencia de un siniestro, o en la variación de las tasas de interés en años futuros.Tanto la descripción de modelos que puedan describir la generación de las observaciones obtenidas, como la predicción de observaciones futuras son parte de la metodología bayesiana, teoría concebida para el manejo de la incertidumbre.

Cualquier problema actuarial conlleva la toma de decisiones, y es precisamente la teoría bayesiana de la decisión la disciplina que se ocupa de analizar, estructurar y resolver cualquier situación que implique la elección, en ambiente de incertidumbre, de una entre varias formas posibles de actuación. Por ello, esta publicación se centra en analizar el reaseguro desde la perspectiva bayesiana.

En el trabajo se enfoca el problema de reaseguro desde el punto de vista de la cedente, quien tomará decisiones como la prima que cobra a sus clientes y el monto o porcentaje que le corresponderá retener en cada siniestro.

Estas decisiones están relacionadas con la experiencia en siniestralidad esperada por la cedente. Se aborda el caso en el que la cedente tiene que elegir un reaseguro óptimo.

En una situación general, el asegurador podría comenzar por plantearse el tipo de reaseguro que le interesa y determinar, en una segunda etapa, las características del reaseguro elegido. Finalmente, podrá seleccionar el mejor entre los tres contratos óptimos.